2023年前三季度豬肉市場(chǎng)分析及展望

 1 2023年前三季度豬肉市場(chǎng)分析

 1.1生豬和豬肉市場(chǎng)價(jià)格上半年低位震蕩后回升

 2023年三季度豬肉均價(jià)為25.91元/kg，較2022年同比降低7.7%。從月價(jià)格來(lái)看，受新冠肺炎疫情影響，豬肉消費(fèi)在2022年12月份急劇下降，疊加出欄量激增，豬肉價(jià)格開始大幅下跌，自2022年11月份的40.62元/kg連續(xù)8個(gè)月跌至2023年8月份的23.38元/kg。2023年7月底受生豬出欄增速放緩、二輪凍豬肉收儲(chǔ)提振、強(qiáng)降雨天氣影響生豬產(chǎn)品調(diào)運(yùn)等因素影響，豬肉價(jià)格連續(xù)2個(gè)月回升，漲至9月份的26.88元/kg，環(huán)比增長(zhǎng)0.8%，同比降低25.0%。從不同月份來(lái)看，2023年1月份環(huán)比跌幅最大，大幅下跌17.0%，2月份和4月份環(huán)比跌幅均超過6%。與2022年同期相比，5月份開始同比低于2022年同期，三季度同比跌幅均超過20%。從周價(jià)格來(lái)看，豬肉價(jià)格在2022年10月份的第4周漲至階段性高點(diǎn)41.61元/kg，隨后呈現(xiàn)跌勢(shì)，2023年7月份第3周跌至23.25元/kg，累計(jì)下跌44.1%，7月底開始連續(xù)6周反彈，8月份最后1周漲至27.26元/kg后再次回落，9月第4周為26.63元/kg，環(huán)比下跌0.7%，同比下跌27.1%。

 由圖1可知，2023年前三季度生豬均價(jià)為15.43元/kg，同比下跌10.4%。從月價(jià)格來(lái)看，生豬價(jià)格自2022年11月份開始下跌，從2022年10月份高點(diǎn)的26.64元/kg跌至2023年7月份的14.35元/kg，同比跌35.3%。總體來(lái)看，2022年末至2023年一季度持續(xù)大幅下跌，二季度跌幅趨緩后仍然呈現(xiàn)探底趨勢(shì)。8月份開始生豬價(jià)格快速反彈至17.02元/kg后，9月份再次回落至16.77元/kg，環(huán)比下跌1.5%，同比下跌28.5%。從周價(jià)格來(lái)看，2022年10月第4周生豬價(jià)格漲至高點(diǎn)27.66元/kg，11月第1周開始下跌，盡管2023年3月份存在短期小幅反彈，但仍難改跌勢(shì)，7月第2周跌至14.19元/kg后回升，8月最后1周漲至17.21元/kg。由于短期漲速過快、生豬供應(yīng)仍然較為充裕的基本特征沒有改變，9月份開始豬價(jià)再次穩(wěn)中有跌，9月第4周為16.51元/kg，環(huán)比下跌1.0%，同比下跌31.6%。帶動(dòng)8月初豬價(jià)快速回升的主要原因是供需關(guān)系改善疊加養(yǎng)殖戶盼漲情緒。2023年1—7月份養(yǎng)殖端生豬出欄仍然處于較高水平，明顯高于2022年同期，7月下旬到8月供給同比增幅回落，同時(shí)中秋和國(guó)慶雙節(jié)備貨的需求也提振豬肉消費(fèi)，帶動(dòng)消費(fèi)量季節(jié)性增長(zhǎng)，因此，豬價(jià)短期反彈后處于成本線以上、呈現(xiàn)穩(wěn)中有降的趨勢(shì)。從5月第1周開始生豬價(jià)格開始低于2022年同期，受2022年第三季度豬價(jià)持續(xù)上漲影響，2023年第三季度豬價(jià)同比跌幅不斷擴(kuò)大。

 1.2養(yǎng)殖成本仍處于歷史高位,生豬養(yǎng)殖小幅虧損

 由圖2可知，玉米和豆粕價(jià)格先跌后漲，使育肥豬飼料價(jià)格仍小幅高于2022年同期。2023年前三季度玉米、豆粕、育肥豬配合飼料平均價(jià)格分別為2.99元/kg、4.65元/kg和3.92元/kg，分別較2022年同期上漲1.2%、4.8%和2.6%。其中，玉米價(jià)格由1月份的3.04元/kg降至6月份的2.92元/kg，第三季度回升，9月份為3.06元/kg。從不同月份來(lái)看，2023年4-7月份玉米價(jià)格同比下跌，其余月份均高于2022年同期。豆粕價(jià)格走勢(shì)與玉米價(jià)格走勢(shì)基本一致，由1月份的4.99元/kg振蕩跌至6月份的4.32元/kg，之后連續(xù)3個(gè)月回升至9月份的4.93元/kg，同比漲3.3%，2023年第三季度豆粕呈現(xiàn)階段性快速上漲趨勢(shì)。育肥豬配合飼料價(jià)格在2023年第三季度呈現(xiàn)上漲態(tài)勢(shì)，由1月份的4.05元/kg跌至6月份的3.84元/kg（圖2），7月份開始上漲，9月份為3.96元/kg，同比漲0.9%。

 2023年前三季度出欄1頭120kg肥豬虧損約130元。從不同月份來(lái)看，2023年1月份微幅虧損，約50元/頭；2月份受豬價(jià)大幅下跌影響，虧損額擴(kuò)大至250元/頭左右；3月份虧損額降至150元/頭左右；4月份虧損額再次擴(kuò)大至210元/頭左右；5—6月份虧損額回落至150～200元/頭；7月份豬價(jià)創(chuàng)2023年以來(lái)新低，虧損額再次擴(kuò)大到200元/頭以上；8月份實(shí)現(xiàn)盈利，約50元/頭左右；9月份豬價(jià)下跌，盈利額降低至30元/頭左右。

 22023年前三季度豬肉市場(chǎng)影響因素分析

 2.12023年生豬出欄量明顯高于2022年同期

 據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2023年上半年全國(guó)生豬出欄37548萬(wàn)頭，同比增加961萬(wàn)頭，增長(zhǎng)2.6%；豬肉產(chǎn)量3032萬(wàn)噸，增加93萬(wàn)噸，增長(zhǎng)3.2%，其中二季度

 同比增加4.6%，明顯高于一季度的增幅。第二季度末，全國(guó)生豬存欄43517萬(wàn)頭，同比增加460萬(wàn)頭，增長(zhǎng)1.1%；環(huán)比增加423萬(wàn)頭，增長(zhǎng)1.0%。第三季度生豬出欄量和豬肉產(chǎn)量仍然維持同比增長(zhǎng)趨勢(shì)。

 2023年1—8月份規(guī)模以上生豬定點(diǎn)屠宰企業(yè)累計(jì)屠宰生豬21471萬(wàn)頭，同比增長(zhǎng)13.2%，從各月份來(lái)看，2023年1月份正值出欄高峰期，屠宰量同比增長(zhǎng)1.7%，2月份開始屠宰量同比激增44.1%，3月份屠宰量環(huán)比大幅增加18.1%，同比增3.0%，4月份和5月份生豬屠宰量幾乎與2022年和2023年春節(jié)消費(fèi)旺季時(shí)屠宰量相當(dāng)，6—8月份均高于2600萬(wàn)頭，7—8月份均較2022年同期增長(zhǎng)20%以上。受2022年豬價(jià)短時(shí)間快速下跌的影響，春節(jié)前應(yīng)出欄的育肥豬節(jié)后才陸續(xù)出欄，直到二季度前期，壓欄的大豬才逐漸出清。

 2.22023年豬肉進(jìn)口量高于2022年同期

 受2022年下半年豬價(jià)持續(xù)上漲影響，貿(mào)易商對(duì)2023年市場(chǎng)預(yù)期較高，帶動(dòng)2023年一季度進(jìn)口量呈現(xiàn)相對(duì)高位，但豬價(jià)的快速回落，使得進(jìn)口量總體呈下降趨勢(shì)。2023年1—8月份豬肉進(jìn)口累計(jì)116.88萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)9.6%；但豬肉單月進(jìn)口量逐月下降，從1月份21.54萬(wàn)噸降至8月份的10.99萬(wàn)噸；豬雜碎累計(jì)進(jìn)口78.11萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)7.7%。進(jìn)口豬肉主要來(lái)自巴西、西班牙、加拿大、美國(guó)、丹麥和意大利，分別占進(jìn)口總量的25.0%、24.7%、8.8%、8.3%、8.1%和8.1%，合計(jì)占比83%。歐盟是我國(guó)進(jìn)口豬肉主要來(lái)源地，2023年上半年歐盟的豬價(jià)大幅上漲，而我國(guó)豬價(jià)處于低位，因此，進(jìn)口量逐月下降，北美和南美對(duì)我國(guó)豬肉出口占比提升。國(guó)內(nèi)生豬價(jià)格在14元/kg左右時(shí)，國(guó)內(nèi)鮮肉轉(zhuǎn)凍肉成本低于進(jìn)口肉，因此，在2023年2月中旬、4月份和5月份大量國(guó)內(nèi)活豬屠宰后轉(zhuǎn)為凍品，帶動(dòng)上半年凍品庫(kù)存持續(xù)增加，使凍豬肉庫(kù)存處于近年來(lái)的高位。2023年第三季度中后期豬價(jià)回暖，同時(shí)雙節(jié)備貨帶動(dòng)凍品消費(fèi)需求增長(zhǎng)，凍豬肉庫(kù)存小幅回落，但仍然處于較高水平。

 2.3豬肉消費(fèi)需求短期恢復(fù),但對(duì)豬價(jià)支撐不足

 2023年春節(jié)后社會(huì)餐飲、團(tuán)體消費(fèi)等快速增加，豬肉消費(fèi)好于2022年同期。但是，節(jié)后豬肉消費(fèi)需求總體處于淡季，同時(shí)出欄活重仍處于較高水平，因此，豬價(jià)上半年反彈幅度較小、時(shí)間較短，一直到7月底才開始有所回升。2023年第三季度盡管豬肉消費(fèi)受雙節(jié)拉動(dòng)季節(jié)性增長(zhǎng)，但增幅有限，因此，豬價(jià)反彈后并未持續(xù)上漲，豬價(jià)回落時(shí)間早于以往時(shí)間，但降幅不大，總體穩(wěn)中有跌。

 2.42輪凍豬肉收儲(chǔ)防止豬價(jià)過度下跌

 2023年2月份和7月份2輪凍豬肉收儲(chǔ)均達(dá)到了穩(wěn)定豬價(jià)、防止過度下跌的效果。盡管一季度豬價(jià)低迷，但凍豬肉收儲(chǔ)提振信心、冬春季北方疫病影響，推動(dòng)養(yǎng)豬價(jià)格上半年處于較好水平，年中預(yù)期回落帶動(dòng)仔豬價(jià)格回落。盡管依然存在二次育肥現(xiàn)象，但已經(jīng)明顯較2022年同期下降?；陴B(yǎng)殖戶對(duì)第二季度豬價(jià)的看好，壓欄和二次育肥情緒升溫，隨著豬價(jià)持續(xù)低迷以及三季度豬價(jià)反彈力度有限，二次育肥現(xiàn)象開始明顯下降。

 3豬肉市場(chǎng)展望

 能繁母豬產(chǎn)能仍然處于高位、母豬效率提升帶動(dòng)2023年生豬出欄量、豬肉產(chǎn)量和供給量創(chuàng)歷史新高。生豬養(yǎng)殖總體處于小幅虧損局勢(shì)，帶動(dòng)母豬產(chǎn)能繼續(xù)調(diào)減。受母豬調(diào)減幅度較小影響，2024年生豬供給仍將處于高位，生豬價(jià)格將保持低位窄幅震蕩，全年平均價(jià)格將接近2023年水平。

 2023年豬肉產(chǎn)量和供給量將創(chuàng)歷史新高。2023年能繁母豬存欄連續(xù)8個(gè)月小幅下降，從2022年12月份的4390萬(wàn)頭，至2023年8月份的4241萬(wàn)頭，環(huán)比減少0.7%，同比減少1.9%。自2022年的下半年開始，國(guó)內(nèi)豬場(chǎng)的PSY和MSY水平提升0.5～1頭，繁殖效率的提升帶動(dòng)了上半年仔豬供給量的持續(xù)增長(zhǎng)。預(yù)計(jì)2023年生豬出欄量將創(chuàng)新高，達(dá)到7.5億頭，豬肉產(chǎn)量6060萬(wàn)噸，豬肉進(jìn)口量預(yù)計(jì)達(dá)200萬(wàn)噸，供給量將高于2014年歷史最高水平。從消費(fèi)來(lái)看，預(yù)計(jì)第四季度豬肉消費(fèi)需求將逐漸進(jìn)入旺季，當(dāng)前豬價(jià)處于常態(tài)水平，有利于支撐消費(fèi)需求穩(wěn)步回暖。

 豬價(jià)短期回落后，在四季度中后期將會(huì)季節(jié)性回升，但均價(jià)將明顯低于2022年同期。受2023年上半年仔豬供應(yīng)穩(wěn)步增長(zhǎng)影響，按照新生仔豬6個(gè)月后出欄的生長(zhǎng)規(guī)律判斷，四季度生豬出欄量仍將穩(wěn)定增加，從而保障了豬肉供給。隨著天氣轉(zhuǎn)涼，腌臘等消費(fèi)需求將會(huì)有效支撐豬價(jià)穩(wěn)定。從供給端看，目前我國(guó)生豬和豬肉供給基本面仍然呈現(xiàn)充裕特征。從消費(fèi)端來(lái)看，四季度是豬肉消費(fèi)的旺季，豬肉價(jià)格處于較合理水平，能夠有效推動(dòng)豬肉消費(fèi)需求季節(jié)性穩(wěn)定增長(zhǎng)。因此，2023年第四季度我國(guó)豬肉的供需量將呈現(xiàn)季節(jié)性增加，生豬價(jià)格整體呈現(xiàn)季節(jié)性漲跌、窄幅波動(dòng)，但2023年秋冬季，平均豬價(jià)將大幅低于2022年同期水平。能繁母豬產(chǎn)能仍將呈現(xiàn)穩(wěn)中有減的趨勢(shì)，2024年豬價(jià)仍將處于下行周期。盡管2023年8月份生豬養(yǎng)殖已處于盈利階段，但由于盈利僅處于微利水平，疊加產(chǎn)業(yè)對(duì)后期市場(chǎng)前景的不樂觀，預(yù)計(jì)能繁母豬產(chǎn)能仍將繼續(xù)調(diào)減，但由于規(guī)模養(yǎng)殖場(chǎng)尤其是龍頭養(yǎng)殖企業(yè)產(chǎn)能仍然增加，因此，母豬存欄量降速將較平緩。2024年生豬供給仍將呈現(xiàn)高位，豬價(jià)仍然處于下行周期，預(yù)計(jì)全年豬價(jià)與2023年均價(jià)接近。建議廣大養(yǎng)殖場(chǎng)戶順時(shí)順勢(shì)出欄生豬，緊盯農(nóng)業(yè)農(nóng)村部官方發(fā)布的能繁母豬存欄情況等預(yù)警信息，客觀、冷靜地看待市場(chǎng)預(yù)期，同時(shí)做好非洲豬瘟等重大動(dòng)物疫病的有效防控，及時(shí)化解疫情風(fēng)險(xiǎn)，順應(yīng)市場(chǎng)趨勢(shì)出欄，提指標(biāo)、增效益、防損失。