金磚國(guó)家航空市場(chǎng)預(yù)測(cè)及分析報(bào)告

  一、金磚國(guó)家總體情況

  （一）概況

  金磚五國(guó)（巴西、俄羅斯、印度、中國(guó)和南非）幅員遼闊，人口眾多，五國(guó)國(guó)土面積占世界的26.46%。根據(jù)IHS數(shù)據(jù)，2021年，五國(guó)人口占世界總?cè)丝?1.6%，其經(jīng)濟(jì)總量經(jīng)過十年發(fā)展占世界比例從20.5%提升至25.7%。

  （二）宏觀經(jīng)濟(jì)

  2008年金融危機(jī)以來，以中國(guó)為代表的金磚國(guó)家一直是世界經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的重要引擎。2020年來，金磚國(guó)家面臨經(jīng)濟(jì)增速放緩、貨幣貶值壓力增大和金融市場(chǎng)波動(dòng)增多的情況。但是，通過適當(dāng)?shù)膰?guó)內(nèi)政策改革和激勵(lì)措施，金磚國(guó)家已經(jīng)度過了疫情的最艱難時(shí)期，正走上復(fù)蘇之路，盡管每個(gè)國(guó)家的步伐不同。

  1.巴西

  2017~2019年，巴西經(jīng)濟(jì)增速為1%左右。受疫情影響，2020年巴西GDP增長(zhǎng)率為-4.1%，創(chuàng)下120年以來的最大經(jīng)濟(jì)衰退。隨著國(guó)內(nèi)外需求復(fù)蘇和大范圍疫苗接種鋪開，2021年巴西GDP增長(zhǎng)率上升至4.68%。

  在與其他金磚國(guó)家的貿(mào)易方面，2020年巴西對(duì)中國(guó)、印度、俄羅斯和南非的出口額為731.84億美元，占其總出口額的34.88%；自該四國(guó)的進(jìn)口達(dá)423.04億美元，占進(jìn)口總額的26.62%。2.俄羅斯

  受世界經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)放緩，以及俄羅斯本國(guó)投資乏力、凈出口減少、烏克蘭危機(jī)的影響，特別是受俄與美西方國(guó)家間的相互制裁沖擊內(nèi)需不振等因素作用，俄羅斯經(jīng)濟(jì)近幾年一直保持低速增長(zhǎng)。

  2022年2月，俄烏沖突爆發(fā)，美國(guó)、歐盟、英國(guó)、日本等紛紛對(duì)俄羅斯采取經(jīng)濟(jì)制裁措施。受此影響，最重要的出口產(chǎn)品，如天然氣和小麥價(jià)格漲幅破紀(jì)錄，不確定性增加，融資環(huán)境趨緊。

  3.印度

  印度近些年來的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)令世界矚目，十年時(shí)間GDP翻了一倍，GDP增速多年排名靠前。根據(jù)世界銀行的全球經(jīng)濟(jì)體排名，2019年印度GDP達(dá)到2.94萬億美元，超過英國(guó)和法國(guó)，名列全球第五位。最近幾年印度推出一系列改革政策，同時(shí)大力推動(dòng)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，以期補(bǔ)齊制約印度引入外資的“短板”。

  此外，人口紅利是印度在經(jīng)濟(jì)發(fā)展方面的一個(gè)巨大優(yōu)勢(shì)。根據(jù)世界銀行數(shù)據(jù)，截至2020年末，印度約有13.80億人口，僅次于中國(guó)，為世界第二人口大國(guó)。

  4.中國(guó)

  2020年中國(guó)GDP首次突破100萬億人民幣，是當(dāng)年全球主要經(jīng)濟(jì)體唯一正增長(zhǎng)國(guó)家，比上一年增長(zhǎng)2.3%。2021年，國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)總量達(dá)到114.3萬億元，GDP全年增長(zhǎng)8.1%。中國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)存在許多積極因素，新一輪對(duì)外開放（海南自貿(mào)區(qū)、加入RCEP、外商投資新模式），海外投資和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的扎實(shí)推進(jìn)將穩(wěn)定和激發(fā)外部需求，鞏固中國(guó)在全球產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈和價(jià)值鏈中的地位。對(duì)外開放的進(jìn)一步擴(kuò)大和深入，以及國(guó)內(nèi)區(qū)域經(jīng)濟(jì)的進(jìn)一步發(fā)展都將極大有利于航空運(yùn)輸業(yè)發(fā)展。

  5.南非

  2021年南非是非洲的第三大經(jīng)濟(jì)體，GDP總量約占非洲大陸總體經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出的四分之一。新冠肺炎疫情暴發(fā)后，2020年南非GDP為3025億美元，下降了7%，創(chuàng)1946年以來最大降幅。失業(yè)率于2021年第二季度達(dá)到34.4%的歷史最高水平。

  非盟《2063年議程》致力于推進(jìn)非洲一體化建設(shè)和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整，2018年正式啟動(dòng)非洲單一航空運(yùn)輸市場(chǎng)，非洲民航業(yè)迎來新的發(fā)展機(jī)遇。

  二、金磚國(guó)家航空市場(chǎng)

  2021年，金磚五國(guó)客運(yùn)航空市場(chǎng)規(guī)模由大到小排列依次是中國(guó)、俄羅斯、印度、巴西和南非。中國(guó)是全球第二大客運(yùn)市場(chǎng)，俄羅斯排名第4，印度排名第6，巴西排名25，南非排名44。

  （一）金磚國(guó)家基礎(chǔ)設(shè)施

  2021年南非幾乎所有航空運(yùn)力都集中在前兩大樞紐機(jī)場(chǎng)（JNB、CPT），顯示該國(guó)航空客運(yùn)仍有待全面發(fā)展（金磚國(guó)家2021年主要民航相關(guān)設(shè)施情況見表2）。

  受機(jī)場(chǎng)產(chǎn)能瓶頸和空域限制，中國(guó)樞紐機(jī)場(chǎng)時(shí)刻及設(shè)施容量均已逼近飽和，未來增長(zhǎng)空間有限。雖然新機(jī)場(chǎng)的建設(shè)能緩解部分需求增長(zhǎng)帶來的壓力，但從長(zhǎng)遠(yuǎn)來看，仍需持續(xù)加強(qiáng)技術(shù)革新和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。

  俄羅斯政府正大力投資改善基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。近年部分俄羅斯機(jī)場(chǎng)開啟機(jī)場(chǎng)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)計(jì)劃。為了鼓勵(lì)航空業(yè)發(fā)展，印度政府的區(qū)域聯(lián)通計(jì)劃、國(guó)際聯(lián)通計(jì)劃備受關(guān)注，其中區(qū)域聯(lián)通計(jì)劃是通過補(bǔ)貼的方式鼓勵(lì)航空公司向二三級(jí)機(jī)場(chǎng)轉(zhuǎn)移，以緩解主要機(jī)場(chǎng)的壓力；區(qū)域聯(lián)通計(jì)劃包括區(qū)域機(jī)場(chǎng)建設(shè)計(jì)劃，其中70座機(jī)場(chǎng)將建在沒有基礎(chǔ)設(shè)施的新興地區(qū)，其余則作為附近原有機(jī)場(chǎng)的輔助機(jī)場(chǎng)。

  （二）金磚國(guó)家機(jī)隊(duì)

  金磚五國(guó)中，中國(guó)機(jī)隊(duì)規(guī)模最大，其次是俄羅斯，南非機(jī)隊(duì)規(guī)模最?。?021年金磚五國(guó)各類型噴氣客機(jī)數(shù)量情況見表3）。金磚五國(guó)目前各類型噴氣客機(jī)在役機(jī)隊(duì)機(jī)齡中等（噴氣客機(jī)平均機(jī)齡詳見表4）。中國(guó)機(jī)隊(duì)機(jī)齡普遍較小，而南非客機(jī)普遍機(jī)齡較大。

  三、金磚國(guó)家航空市場(chǎng)預(yù)測(cè)

  （一）機(jī)隊(duì)趨勢(shì)

  過去5年，中國(guó)、印度的機(jī)隊(duì)年均復(fù)合增長(zhǎng)率分別為2.00%、4.22%，但俄羅斯、南非、巴西的機(jī)隊(duì)增長(zhǎng)率近5年都為負(fù)值，其中南非的年均復(fù)合增長(zhǎng)率為-12.02%，主要是由于近年經(jīng)濟(jì)低迷及全球新冠肺炎疫情暴發(fā)帶來的全球機(jī)隊(duì)大封存導(dǎo)致的。

  （二）機(jī)隊(duì)預(yù)測(cè)

  2021年，新冠肺炎疫情全球大流行持續(xù)對(duì)全球經(jīng)濟(jì)造成嚴(yán)重破壞。全年航空旅行需求（收入客公里或RPKs）與2019年相比下降了58.4%。其中，中國(guó)疫情得到快速控制、經(jīng)濟(jì)開始快速恢復(fù)，呈現(xiàn)長(zhǎng)期向好的發(fā)展趨勢(shì)，根據(jù)商飛預(yù)測(cè)，未來20年中國(guó)經(jīng)濟(jì)將保持4.3%的年均增速，中國(guó)地區(qū)RPK將以平均每年5.67%的速度增長(zhǎng)。

  2022年，俄烏沖突爆發(fā)后，西方對(duì)俄羅斯實(shí)施了一系列制裁，其中包括對(duì)俄羅斯飛機(jī)租賃的制裁。另約有36個(gè)國(guó)家對(duì)俄羅斯飛機(jī)關(guān)閉領(lǐng)空，作為回應(yīng)，俄羅斯也對(duì)這些國(guó)家關(guān)閉了領(lǐng)空。緊接著，波音公司還暫停了為俄羅斯航空提供零部件、維護(hù)和技術(shù)支持等服務(wù)。這些致使俄羅斯航空公司面臨巨大的挑戰(zhàn)，俄羅斯運(yùn)營(yíng)的波音和空客飛機(jī)將很快不得不退出其市場(chǎng)，盡管俄羅斯市場(chǎng)的航空需求依舊存在，但未來幾個(gè)月的俄烏局勢(shì)仍不明朗?；诖嗽?，本報(bào)告將不包括俄羅斯市場(chǎng)的機(jī)隊(duì)預(yù)測(cè)。

  預(yù)計(jì)到2040年，中國(guó)、印度、南非和巴西的噴氣客機(jī)機(jī)隊(duì)規(guī)模將分別達(dá)到9957架、1424架、258架、777架，未來20年機(jī)隊(duì)年均復(fù)合增長(zhǎng)率分別為5.2%、5.4%、5.9%、4.5%。

  未來20年，金磚五國(guó)的交付量受新飛機(jī)項(xiàng)目及支線市場(chǎng)需求快速增長(zhǎng)驅(qū)動(dòng)，渦扇支線客機(jī)方面，中國(guó)及俄羅斯交付量值得關(guān)注。印度的航空運(yùn)輸市場(chǎng)主要受其國(guó)內(nèi)需求的驅(qū)動(dòng)，國(guó)內(nèi)客運(yùn)量從2013～2014年的約6100萬人次增加到2021～2022年的1.66億人次，增加了一倍多。中國(guó)國(guó)內(nèi)運(yùn)輸量的增長(zhǎng)會(huì)推動(dòng)單通道噴氣客機(jī)數(shù)量的增加，但是與印度不同，中國(guó)國(guó)際航線的擴(kuò)張也為新型雙通道噴氣客機(jī)的引進(jìn)提供了穩(wěn)定的需求。南非及巴西的航空市場(chǎng)未來20年將穩(wěn)定增長(zhǎng)，交付量將占非洲（1425架）及拉美（2786架）交付量的15%和26%。