2021年摩洛哥能源市場概況、儲量以及可開發(fā)的新能源分析

來源：絲路印象 2024-07-19 17:34:00 瀏覽：2854 收藏

摩洛哥的新能源裝機規(guī)模已經超過任何其他北非國家，較2016年的水平增加了34%。另外，這個國家還計劃在2020年前將新能源在該國發(fā)電技術組合中的比例提升至42%。為達到這些目標，摩洛哥在2009年向私有公司開放了該國的新能源市場。目前，電力拍賣仍是摩洛哥電力市場最主要的交易途徑，過去5年的總拍賣量達2GW左右。具體來說，這些拍賣主要被以沙特阿拉伯的ACWA公司為主的少數幾家公司控制。不過，單憑政府舉行的電力競拍很難滿足摩洛哥的光伏發(fā)展目標。Nareva控股等摩洛哥當地公司已經通過與大型工業(yè)用戶簽訂購電協(xié)議，以及與Enel Green Power和Engie公司建立伙伴關系共同參加陸上風電拍賣，而取得了巨大的成功。那么，摩洛哥能源市場發(fā)展現狀如何？能源儲量是怎么樣？摩洛哥新能源開發(fā)怎么樣？絲路印象投資分析摩洛哥事業(yè)部根據對摩洛哥能源市場多年的實地調研經驗，系統(tǒng)的分析了2021年摩洛哥能源市場概況、儲量以及可開發(fā)的新能源。

01通往歐洲和非洲的門戶

摩洛哥地處非洲西北端，北面歐洲大陸，扼守地中海通往大西洋門戶；西臨大西洋，與北美洲遙遙相望；南接非洲大陸，輻射廣大非洲市場。摩洛哥同時屬于阿拉伯國家、非洲國家，也曾經是法國殖民地。

獨特的區(qū)位優(yōu)勢和文化優(yōu)勢使摩洛哥成為連接歐洲、非洲和美洲三大市場的交通要道。摩洛哥市場已經輻射到歐洲和非洲10億人口，與56個國家簽訂了自貿協(xié)議。未來，摩洛哥將成為中國“一帶一路”國際合作的重要站點。

02傳統(tǒng)能源依賴進口

摩洛哥原油、天然氣和煤炭等自然資源匱乏，能源長期依賴進口，能源進口份額近幾年維持在90%左右，急需改變發(fā)展現狀。

03新能源資源充足

優(yōu)越的地理位置賦予摩洛哥充足的光照和風能。

摩洛哥全年日照時長2800-3400小時，光照時長排名世界第九；平均輻射量超過5kWh/㎡，發(fā)電裝機總量潛力為20GW。尤其在南部沙漠地區(qū)，光照更加充足。

摩洛哥同樣擁有豐富的風能，蘊藏量排名世界第31位，全國風能發(fā)電潛力為25GW。在長達3500千米的大西洋海岸線，風速在7.5-11米/小時。尤其以西北部沿海地區(qū)的El Oualidia最為突出，風能蘊藏量達到6GW。

摩洛哥水電裝機潛力為3800MW，自國家獨立至今，已開發(fā)量為1770MW。2020年，水電裝機計劃總量為2000MW，占總裝機15%。

太陽能、風能和水電，已被確認為摩洛哥新能源發(fā)展的三大重點領域。

04全球新能源先行者

為擺脫能源進口依賴，摩洛哥政府自2000年開始即進行新能源項目投資。自2006年起，摩洛哥開始加速新能源投資，并在巴黎氣候峰會上宣布了新能源發(fā)展方案：2020年新能源裝機占全國發(fā)電裝機總量42%，到2030年達到52%。

重要歷程

2009年，摩洛哥舉辦全國首屆國家能源會議，摩洛哥國王出席會議并發(fā)表演講：“基于我們的長期愿景對于未來幾十年全球能源發(fā)展趨勢的預測，我們將把能源可用性、能源供應安全和環(huán)境保護作為首要任務。因此，我們必須不斷為即將到來的各種變化做好準備，在持續(xù)滿足日益增長的能源需求的同時，確保社會和經濟效益?！?/span>

在2015年巴黎舉辦的第21屆聯(lián)合國氣候變化大會上（COP21），摩洛哥宣布到2030年將本國溫室氣體排放量降低13%。

能源短缺帶來的國家經濟發(fā)展和安全挑戰(zhàn)、對于環(huán)境保護的重視，以及新能源資源的充足，是摩洛哥較早走上新能源發(fā)展道路的核心原因。

根據絲路印象投資分析摩洛哥事業(yè)部能源電力課題組發(fā)布的《2022-2026年摩洛哥能源行業(yè)投資前景及風險分析報告》數據顯示，截止2021年3月，摩洛哥在運行新能源裝機總量接近4GW（其中，太陽能750MW，風能1430MW，水電1770MW），占摩洛哥全國總裝機容量的37%以上。

根據中東太陽能產業(yè)協(xié)會（MESIA）的評估，摩洛哥在新能源戰(zhàn)略的制定和執(zhí)行上取得了良好的成功，成為全球新能源領域的先進國家之一。

05不斷更新的新能源發(fā)展戰(zhàn)略

根據摩洛哥新能源可持續(xù)發(fā)展能源局（MASEN），最新的摩洛哥新能源戰(zhàn)略是到2050年，實現新能源裝機總量100%。

國家能源戰(zhàn)略

四大根本目標：1.保障能源供應安全；2.促進能源供應多樣化；3.保護環(huán)境；4.積極扮演區(qū)域和國際能源引領者角色

四大實現途徑：1.多樣化的能源供應；2. 發(fā)展新能源；3.聚焦能源利用效率提升；4.促進區(qū)域能源融合發(fā)展

未來10年和30年，新能源將繼續(xù)持續(xù)保持在摩洛哥國家經濟優(yōu)先發(fā)展的位置。

06創(chuàng)新發(fā)展的商業(yè)模式

青睞光熱發(fā)電

為什么發(fā)展光熱發(fā)電？

一是能夠滿足儲能的需要；二是可以依托項目建立本地新興產業(yè)鏈，促進本國工業(yè)發(fā)展。

政府扮演多重角色

摩洛哥開創(chuàng)了政府在項目中扮演多重角色的新模式。由其成立的摩洛哥新能源發(fā)展署（MASEN），是摩洛哥國家新能源發(fā)展規(guī)劃的重要組成部分，也是規(guī)劃和項目實施的主要推動者和參與者。

MASEN 以公有資本注冊，以國資有限責任公司（a public-owned limited company with public capital）的身份參與項目。主要持股人有4個，每個持股25%，包括摩洛哥政府、摩洛哥國家電力辦公室（ONE）、哈桑二世經濟和社會發(fā)展基金（由摩洛哥投資和發(fā)展局負責管理的國家政府基金）和摩洛哥投資基金（SIE，由FDE能源發(fā)展基金成立于2010年，該基金會由本地基金和國際投資者如阿聯(lián)酋政府和沙特政府參與投資設立）。

這一合作模式具備如下特點：

從國家合作層面，引入海灣國家主權基金，達成國家間新能源領域的長期戰(zhàn)略合作。

從政府層面，引入國家基金，達成國家新能源發(fā)展的長期穩(wěn)定發(fā)展。

在商業(yè)層面，劃定公共投資者與私營投資者的關系，保障雙方合法權益，吸引私營領域投資者加入合作。

在該組織模式下，MASEN初期負責太陽能項目（光熱項目）的可行性研究、設計、開發(fā)和投資等，同時負責太陽能產業(yè)研究。該機構的主要目標為通過培訓、能力提升、研究和開發(fā)推動摩洛哥太陽能項目和相關產業(yè)鏈的發(fā)展。

2010年，摩洛哥太陽能發(fā)展局（the Moroccan Agency for Solar Energy, MASEN）正式成立，開始負責集中開發(fā)摩洛哥太陽能發(fā)電項目（主要是NOOR項目），計劃在2020年在摩洛哥新增至少2GW太陽能發(fā)電裝機容量。

2015年10月，摩洛哥國王正式重組MASEN，賦予其開發(fā)、融資和管理摩洛哥新能源項目的關鍵職能和角色，主要包括太陽能、風能和水電項目。

2016年，摩洛哥太陽能發(fā)展局更名為摩洛哥新能源局（the Moroccan Agency for Solar Energy, MASEN），將開發(fā)領域擴展為以太陽能、風能和水電為主、包括所有新能源類型，計劃在2020年在摩洛哥新增至少3GW新能源裝機容量，在2030年新增至少6GW新能源裝機容量，將摩洛哥新能源發(fā)電裝機比例提升至52%。

此外，MASEN與ONE處在緊密合作、部分競爭的關系，共同負責摩洛哥新能源規(guī)劃的落實推動，與私營領域投資者開展合作。

以努奧一期160MW光熱項目實施為例

努奧第一期項目自2009年開始融資設計，2013年實現融資關閉，中標電價為0.184美元，比最初預算成本降低25%，將摩洛哥政府電價補貼從原計劃6000萬美元降低為2000萬美元。

該項目85%資金由公共資金提供，包括摩洛哥政府資金和MASEN、國際金融機構。

努奧一期160MW光熱項目

1. 由MASEN主導，以公開招標形式遴選項目開發(fā)商（MASEN 扮演了招標人——政府業(yè)主的角色）

2. 項目開發(fā)商成立項目公司（Solar Power Company），以BOOT模式開發(fā)項目；

3. 項目公司與MASEN簽署25年PPA；同時MASEN與摩洛哥國家電力局ONE簽署第二份PPA，由ONE承諾購買全部電力；摩洛哥政府向MASEN支付兩份PPA差價（保證項目開發(fā)商的利益，同時確保MASEN的持續(xù)運營）。

4. MASEN通過國家合作，得到了世行2億美金應急貸款機制的支持，避免項目執(zhí)行期內產生資金短缺問題。

5. MASEN既作為off-taker手握兩份PPA，又作為財務投資人與中標開發(fā)商一起投資項目；

6. 股東協(xié)議中包含一項看跌期權選項，允許MASEN在社會資本違反指定的建設或履約義務，則允許MASEN銷售其股份。

7. MASEN 還充當清潔技術基金、非洲開發(fā)銀行、世界銀行和歐洲投資銀行提供的優(yōu)惠貸款的整合者，這些貸款降低了SPC的資本成本并降低了能源的總體成本，并在項目開發(fā)和招標過程中將國際金融機構的貸款條款融合整理，成為招標的一部分。從而保證了項目公司的合理貸款結構，并且給予潛在投資者明確的信息：保證通過合理的貸款方案降低項目投標總成本。

這一商業(yè)模式的成功，將摩洛哥帶入了新能源項目發(fā)展的快車道。同時也影響了作為深度參與摩洛哥新能源領域發(fā)展（國家主權基金參與投資，開發(fā)商參與項目開發(fā)）的海灣國家政府。

在某種程度上來說，摩洛哥新能源項目的商業(yè)模式，已經成為海灣國家乃至中東地區(qū)新能源項目開發(fā)的典型和樣板。

07市場前景展望

與鄰國阿爾及利亞相比，中資企業(yè)在摩洛哥的業(yè)務量較少。在新能源領域，主要有中國電建、正泰新能源等中國企業(yè)參與。其中，中國電力建設集團下屬山東電建三公司承建的摩洛哥努奧二期200MW和努奧三期150MW光熱電站項目均已順利完成，分別是目前全球單機容量最大的槽式和塔式光熱電站，采用全球最先進的清潔能源技術，實現發(fā)電過程“零污染”。

市場機遇

基于摩洛哥的新能源規(guī)劃和實踐，未來太陽能、風能、新能源領域將繼續(xù)成為其重點發(fā)展領域。同時，與之相關的儲能、國內電網升級、區(qū)域電網互聯(lián)等領域，也將持續(xù)迎來新的發(fā)展機遇。

市場挑戰(zhàn)

現有的商業(yè)模式已運行多年，未來仍將繼續(xù)。在現有模式下，市場運作成熟，政府對于降低項目開發(fā)成本期待高，私營領域參與穩(wěn)定，市場競爭將會更加激烈，對于后來者產生更大的挑戰(zhàn)。

參與建議

順應商業(yè)模式，鼓勵大膽創(chuàng)新。

從企業(yè)角度來說，聯(lián)合中國的國際投資基金（如絲路基金、中非投資基金等）和產業(yè)投資資金等，探索參與MASEN及其股東方（基金）合作和投資的可行性。

通過第三方合作進入摩洛哥新能源市場。中國企業(yè)通過與在摩洛哥從事業(yè)務的主流開發(fā)商進行合作，進入摩洛哥新能源市場，增加成功開發(fā)的可能性。

通過可能的資產或開發(fā)權并購方式，進入摩洛哥新能源市場。隨著新能源項目開發(fā)數量增多、規(guī)模不斷加大，摩洛哥政府或私營領域開發(fā)商或更多考慮通過出售其資產或開發(fā)權的方式，緩解資金壓力，釋放發(fā)展動能，這將成為中國企業(yè)參與摩洛哥新能源市場的另一個重要機遇。