中國取向硅鋼市場現(xiàn)狀及前景分析

  當前，中國鋼鐵產(chǎn)業(yè)已經(jīng)進入頂部弧頂區(qū)域，行業(yè)競爭進入存量博弈時代。統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2023年粗鋼產(chǎn)量10.19億t，同比基本持平；鋼材產(chǎn)量13.63億t，同比增加1.7%。在新一輪科技和產(chǎn)業(yè)革命與工業(yè)化發(fā)展進入后期階段的雙重推動下，加快結(jié)構(gòu)升級，加快發(fā)展中高端產(chǎn)品，已成為鋼鐵工業(yè)適應經(jīng)濟發(fā)展新常態(tài)。

  從消費端來看，中國鋼材消費結(jié)構(gòu)不斷優(yōu)化，建筑鋼材供需均明顯下滑，而以中厚板、汽車板和以硅鋼為代表的優(yōu)特鋼材消費比例持續(xù)提升，高性能、高技術(shù)、高品質(zhì)的高端鋼材已成未來產(chǎn)品發(fā)展主攻方向，并有力支撐了中國制造業(yè)的高質(zhì)量發(fā)展。鑒于此，取向硅鋼作為鋼鐵工業(yè)“皇冠上的明珠”，未來將有著廣闊的發(fā)展前景。

  1、取向硅鋼產(chǎn)能規(guī)模

  在國家“雙碳”戰(zhàn)略指導下，隨著能效升級和新能源產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展，中國取向硅鋼產(chǎn)業(yè)發(fā)展迅速，取向硅鋼生產(chǎn)企業(yè)在生產(chǎn)技術(shù)水平、產(chǎn)品產(chǎn)量和質(zhì)量、研發(fā)能力等方面進步明顯。截至2023年底，中國已建成取向硅鋼產(chǎn)能約290萬t，同比增長超30%。中國取向硅鋼生產(chǎn)企業(yè)主要集中在中部及沿海地區(qū)，取向硅鋼產(chǎn)能分區(qū)域占比情況如圖1所示。

  在取向硅鋼生產(chǎn)企業(yè)中，以中國寶武、鞍鋼、首鋼等為代表的國有企業(yè)主要生產(chǎn)中高端取向硅鋼產(chǎn)品，而以湖南宏旺、包頭威豐、重慶望變、江陰森豪等為代表的民營企業(yè)主要生產(chǎn)中低端產(chǎn)品。

  2、取向硅鋼生產(chǎn)情況

  2023年，國內(nèi)取向硅鋼產(chǎn)量約265萬t（其中：一般取向硅鋼生產(chǎn)約108萬t，高磁感取向硅鋼生產(chǎn)約157萬t），同比增長21.9%，產(chǎn)量、增量、增幅再創(chuàng)新高，產(chǎn)能利用率為91.4%。根據(jù)政府部門（國家統(tǒng)計局）最新數(shù)據(jù)，2023年中國黑色金屬冶煉和壓延加工業(yè)為78.2%，這說明取向硅鋼行業(yè)熱度顯著高于鋼鐵行業(yè)均值。近十年中國取向硅鋼產(chǎn)量變化趨勢如圖2所示。

  從企業(yè)取向硅鋼生產(chǎn)情況來看，國企覆蓋對變壓器行業(yè)的各類需求，寶武系075級以上牌號產(chǎn)量不斷提升，首鋼智新不斷挑戰(zhàn)薄規(guī)格結(jié)構(gòu)優(yōu)化與產(chǎn)量的極致化，以0.2mm為代表的薄規(guī)格高等級產(chǎn)品產(chǎn)量快速增長；民營企業(yè)數(shù)量及產(chǎn)量保持連續(xù)六年正增長，民企側(cè)重中低端供應并向高端逐步靠攏，部分民營企業(yè)如重慶望變、包頭威豐、江陰森豪等已經(jīng)可以產(chǎn)出085乃至080等滿足變壓器新能效標準基本要求的牌號，產(chǎn)品逐步高端化。

  3、取向硅鋼進出口情況

  中國已成為世界最大的取向硅鋼生產(chǎn)及消費大國。2023年，中國共進口取向硅鋼約16萬t，同比增長66%；出口取向硅鋼約49萬t，同比增長11%。相對來說，中國取向硅鋼進口量較低，而出口量在國內(nèi)產(chǎn)能迅速擴張和產(chǎn)品質(zhì)量大幅提升的情況下，呈現(xiàn)較快增長，國際競爭力明顯提升。近十年中國取向硅鋼進出口情況如圖3所示。

  中國取向硅鋼主要進口來源地依次是俄羅斯、中國臺灣、日本、馬來西亞和韓國，占總進口總量的70%左右；主要出口國是印度、墨西哥、土耳其、越南、韓國、意大利、阿聯(lián)酋、比利時、巴西等，占總出口總量的60%左右。盡管中國取向硅鋼近年取得巨大發(fā)展，但還有少部分高級別、高性能特殊規(guī)格的硅鋼，特別是極薄規(guī)格的高磁感取向硅鋼，在質(zhì)量上和數(shù)量上不能完全滿足國內(nèi)需求，仍需進口。

  4、取向硅鋼消費情況

  近年來，中國發(fā)電量較大幅度的增長和制造業(yè)的高質(zhì)量發(fā)展，帶動了取向硅鋼的強勁需求。中國取向硅鋼的國產(chǎn)化技術(shù)和裝備水平、品種檔次及磁性能指標均達到世界先進水平，產(chǎn)品方面具備從低端到高端的全覆蓋能力，產(chǎn)業(yè)方面已完成從消化引進到自主集成、自主研發(fā)的歷史性跨越。2023年，中國取向硅鋼消費量232萬t，同比增長26.8%。近十年中國取向硅鋼消費量變化趨勢如圖4所示。

  在國家新能源產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展、《變壓器能效提升計劃》和《電力變壓器能效限定值及能效等級》（GB20052-2020）等多重政策加持下，中國取向硅鋼消費量已連續(xù)六年呈增長趨勢，其復合增長率高達16%，遠高于其他鋼材消費增長水平。

  5、下游行業(yè)分析

  作為變壓器、電抗器、互感器等調(diào)變壓設備的關(guān)鍵核心原材料，取向硅鋼的發(fā)展承載了節(jié)能減排的綠色使命，是踐行國家“雙碳”戰(zhàn)略的重要支撐之一。在國家戰(zhàn)略和政策支持下，高品質(zhì)取向硅鋼將具有較好發(fā)展?jié)摿Α?/span>

  5.1常規(guī)變壓器

  在國家能源政策推動下，中國智能電網(wǎng)建設已進入全面發(fā)展的新階段，城鄉(xiāng)配電變壓器網(wǎng)已全面拉開智能化建設。據(jù)悉，國家電網(wǎng)公司在“十四五”期間計劃改造配電變壓器29.48萬臺，“十五五”對剩余的312萬臺進行逐年改造，總投資超3900億元。南方電網(wǎng)在其“十四五”農(nóng)村電網(wǎng)鞏固提升規(guī)劃中提出，南方電網(wǎng)規(guī)劃投資1870億元用于鞏固農(nóng)村電網(wǎng)改造升級。國家電網(wǎng)和南方電網(wǎng)的改造和新增配電變壓器將直接拉動高牌號取向硅鋼需求。

  權(quán)威資料信息顯示，變壓器的電量損耗占輸配電過程中的電量損耗約為40%[2]。2023年中國全社會用電量92241億kWh，輸配電過程中的電量損耗約為6088億kWh，對應的變壓器電量損耗超2400億kWh，折算出CO2的排放量約2.36億t。因此，取向硅鋼牌號等級提升對于變壓器能效升級、降低電量損耗、提高能源利用效率、助力國家碳減排潛力巨大。

  5.2特高壓工程

  隨著大型風力發(fā)電和光伏發(fā)電基地項目建設的提速，新能源并網(wǎng)消納以及跨區(qū)域電力輸送問題亟待進一步解決，特高壓輸送則是解決這一問題的最佳方案，因此，特高壓輸變電工程建設將迎來一波投資建設高峰期，并積極帶動相關(guān)配套輸配電設備需求，而這將進一步迸發(fā)對取向硅鋼的消費需求。

  如國家電網(wǎng)為緩解中國電力供需不平衡的矛盾，在“十四五”期間規(guī)劃投資3800億元建設“24交14直”特高壓線路工程，而特高壓設備占投資額的比重約25%，其以變壓器為主的設備投資近千億元。

  5.3新能源發(fā)電

  國家能源局數(shù)據(jù)顯示，2023年，中國風電裝機規(guī)模約4.4億kW、太陽能發(fā)電裝機規(guī)模約6.1億kW，占全國總裝機規(guī)模的比重約36%[4]。預計到“十四五”末，累計風電裝機容量5.99億kW，累計光伏裝機容量約7.63億kW。據(jù)全球能源互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展合作組織發(fā)布的數(shù)據(jù)，2030年中國風電和光伏裝機量分別達到8億和10.25億kW，2050年中國風電和光伏裝機量分別達到22億和34.5億kW，是全球可再生能源領(lǐng)域的領(lǐng)跑者。

  新能源變壓器作為風光發(fā)電中能量傳輸?shù)闹匾姎庠O備。一般1GW的風力發(fā)電基地或光伏發(fā)電基地需要配套大約500臺35～2000kVA的變壓器，據(jù)此推算，至2025年新能源變壓器市場投資額超1200億元，2035年則超1萬億元規(guī)模。在未來風電、光伏裝機容量大幅提升的趨勢下，變壓器及上游取向硅鋼也將迎來爆發(fā)式增長。

  綜合來看，變壓器作為電力發(fā)生和輸送的關(guān)鍵設備，是取向硅鋼最主要的下游行業(yè)，硅鋼成本約占單臺變壓器生產(chǎn)成本的30%～40%。隨著中國各地特高壓項目的落地，變壓器市場呈現(xiàn)增長趨勢，電力變壓器產(chǎn)量的較高增長將帶動取向硅鋼需求量的增長。

  6、取向硅鋼市場價格走勢

  2015年至今，取向硅鋼價格寬幅震蕩。以上海地區(qū)取向硅鋼B30P120產(chǎn)品為例，其價格在1.05～1.91萬元/t之間波動，歷史平均價格約1.46萬元/t，近一年平均價格約為1.75萬元/t；取向硅鋼B23P090產(chǎn)品的價格在1.50~2.78萬元/t之間波動，歷史平均價格約1.99萬元/t，近一年平均價格約為2.54萬元/t。近幾年來，取向硅鋼價格走高后開始出現(xiàn)階段性回調(diào)，短期波動較大。2015-2023年中國上海地區(qū)取向硅鋼代表產(chǎn)品價格走勢如圖5所示。

  從市場發(fā)展趨勢來看，在“雙碳”戰(zhàn)略背景下，新能源產(chǎn)業(yè)發(fā)展和電力變壓器能效提升催生了對變壓器更高性能的需求。尤其是變壓器升級改造、特高壓工程建設的推進，將催生變壓器對高磁感取向硅鋼消費需求的發(fā)展?jié)摿Α＝Y(jié)合未來長期價格走勢，隨著供需雙方在市場機制調(diào)節(jié)下逐步實現(xiàn)動態(tài)平衡，價格終將向均值水平回歸，并保持相對穩(wěn)定的波動趨勢。

  7、市場分析結(jié)論

  在推進“雙碳”目標背景下，鋼鐵產(chǎn)品新的需求增長點逐漸顯現(xiàn)。太陽能發(fā)電、風力發(fā)電、多站融合變電站建設、輸配電網(wǎng)擴建、新能源電池、新能源汽車等領(lǐng)域的需求將拉動鋼鐵產(chǎn)品的長期增長，提振鋼鐵工業(yè)發(fā)展。取向硅鋼作為電力建設的“中國芯”，在國家能源戰(zhàn)略、政府政策的積極推動下，將具有較好地發(fā)展?jié)摿Α?/span>

  隨著變壓器行業(yè)能效提升計劃的實施，高效配電變壓器的應用將越來越廣泛，中國配電變壓器將向著更高等級的高效、超高效節(jié)能變壓器發(fā)展，繼而對超低鐵損等高品質(zhì)取向硅鋼產(chǎn)品需求增加，高牌號及激光刻痕高磁感取向硅鋼是未來變壓器用取向硅鋼的主流產(chǎn)品。預計到2025年，中國取向硅鋼消費量將在270萬t以上，2030年將超過310萬t?？紤]到在建產(chǎn)能、企業(yè)達產(chǎn)情況的不確定性和高產(chǎn)能利用率，取向硅鋼產(chǎn)銷兩旺的局面預計會持續(xù)到“十五五”中后期，市場前景看好。